2026.4.23 大 A 重点关注
1、深圳华强（000062）：存储芯片+华为昇腾+一季报预增
2、恒为科技（603496）：智算可视化+拟现金并购数珩科技+年报增长
3、杭钢股份（600126）：算力租赁+浙江国资+钢铁智造
4、泰慕士（001234）：广州国资入主+服装贴牌+拟回购注销
具体投资逻辑如下：
1、深圳华强（000062）：存储芯片+华为昇腾+一季报预增
（1）公司作为江波龙、晶存科技、兆易创新、慧荣科技等存储厂商的重要代理商，受益于AI对算力及存力需求的拉动，存储类产品线授权分销收入同比大幅增长。（2）公司获得昇腾APN金牌部件伙伴认证，自主开发基于FPGA+昇腾NPU双芯驱动的NeuSemi-Ascend边缘AI计算系统，覆盖高端工业检测、轨道交通监控、电力巡检、应急快反边防等信创场景，已于2026年3月华为中国合作伙伴大会亮相智慧大企业展区，并荣获最佳XPN合作奖及启航卓越奖。（3）公司预计2026年第一季度归母净利润约1.90亿元～2.32亿元，同比增长80%～120%；扣非归母净利润约1.95亿元～2.37亿元，同比增长109.46%～154.83%。
2、恒为科技（603496）：智算可视化+拟现金并购数珩科技+年报增长
（1）公司网络可视化与智能系统平台全面升级为智算基础设施，推出液冷智算超节点、智算可视化平台等，并牵头发布《智算可视化平台能力要求》团体标准，深度部署国产智算生态。（2）公司拟以现金购买+增资方式取得上海数珩信息科技不少于51%股权，标的公司承诺2026-2028年累计净利润不低于2.82亿元，双方已成立AI研究院推进Agent一体机落地。（3）公司2025年全年实现归母净利润为0.35亿元，同比增加30.13%；扣非净利润为0.30亿元，同比增加33.37%。
3、杭钢股份（600126）：算力租赁+浙江国资+钢铁智造
（1）为充分释放杭钢云计算数据中心算力基础设施效能，公司经第九届第十九次会议审议批准，由杭钢云公司投资29,350万元建设杭钢云高性能智能算力服务项目，构建1152P（FP16半精度）智能算力集群。项目建成后，将为广大行业AI应用和开发者提供弹性算力服务，目前各项建设工作正有序推进。（2）公司顺应国家发展规划，投资建设浙江云数据中心、杭钢云数据中心等项目，产业发展潜力大，规模化、集中化不断提升，有利于形成规模效应，优化资源结构，降低采购成本、运营成本和管理成本，提高土地利用率，提升利润水平。（3）据公司披露，公司最终控制人为浙江省人民政府国有资产监督管理委员会，其持有杭州钢铁股份有限公司股份比例：36.44%。
4、泰慕士（001234）：广州国资入主+服装贴牌+拟回购注销
（1）据2026年3月28日披露的2025年年度报告，广州轻工集团2025年9月22日完成受让29.99%股份过户，广州市国资委成为实际控制人。（2）据2026年4月21日公告，因2025年业绩未达考核目标，公司拟回购注销82.41万股限制性股票，占总股本0.75%。（3）公司自行研发的产品“云柔透湿”面料荣获第48届（2023/24秋冬）中国流行面料最佳材料应用大奖，“棉涤不掉纤绒布”面料荣获优秀奖；棉类针织面料生态加工关键技术及其高品质产品开发，获得江苏省科学技术三等奖。
