北美到底多缺电？燃机价格再度上涨，海外燃机巨头GEV股价创历史新高！
继续看好北美缺电的确定性机会，方向：
1、燃机整机出海：【东方电气】、【海联讯】；
2、航&船&车改燃【航发动力】、【中国动力】、【潍柴动力】；
3、燃机配套零部件【联德股份】、【博盈特焊】、【天润工业】、【银轮股份】。
4、主网电力设备出海【思源电气】、【安靠智电】、【神马电力】、【华明装备】。
5、配网变压器最上游【键邦股份】。
AIDC方向核心关注：
1、全产业链卡脖子的叶片环节，应流、万泽、航亚；
2、主机及OEM：杰瑞股份、东方电气、中国动力、海联讯、泰豪科技、长源东谷等；
3、缸体及结构件：联德、鹰普、豪迈科技等。
SST方向持续关注：
1、四方股份（SST整机龙头，出海进度超预期，10kV产品成熟，37x）
2、可立克（为台达代工SST隔离变，接洽特变、四方等客户，越南/墨西哥布局加速，25x）
3、金盘科技（SST/HVDC完整布局，北美客户优势突出，国内外送样较快，38x）
4、特变电工（SST先驱，中东高压变出海，战后重建，沙特产能寻求美国出口可能）
5、新特电气（维谛SST隔离变合作，布局整机年底前配套充电站）
6、京泉华（美国BE配套，伊顿SST隔离变合作）等。股票股市股票
