A股：A股成交破3万亿，A股低开高走，上证翻红涨近0.5%，盘中最高冲至4188.77点。石油石化掀涨停潮，化工强势延续，小金属+航运持续领涨，AI硬件强者恒强，军工AI爆发。“业绩弹性 + 产业趋势”仍是资金首选。注意：满仓者：坚决淘汰AI应用、机器人等无业绩品种，切换至主线硬核资产；轻仓者：若回调至4150下方，果断低吸趋势未破的龙头。 全天成交额突破3万亿元大关，沪指收报4188.77点直逼前高，市场已进入“巨量换手、重塑中枢”的关键阶段。 1. 结论：指数控盘，结构出清 今日盘面呈现典型的“指数强、个股弱”特征，沪指低开高走展现出极强的韧性。3万亿的成交规模说明地缘冲突并未吓跑资金，反而加速了从“高位虚题材”向“硬核权重”的换仓。大盘距离4190点前高仅一步之遥，冲击新高已成定局。 2. 支撑层：双主线驱动 • 避险与确定性：石油、化工、航运的涨停潮，本质是资金对“战略资源安全”的溢价重估。中国海油等权重的封板，起到了定海神针的作用。 • 硬科技的“硬度”：AI硬件（光模块、PCB）在分歧中强者恒强，证明了“业绩弹性”是当前对抗波动的第一利器。军工AI的爆发则完美融合了避险需求与技术趋势。 3. 行动建议 果断去弱留强，拥抱“硬核资产”。 下周二若指数在4150点上方缩量回踩，是轻仓者入场AI算力与小金属龙头的最后窗口。满仓者必须痛砍无业绩支撑的纯概念股，防止在“赚指数不赚钱”的割裂行情中掉队。 ------ 股市有风险，投资需谨慎
