2026年战略稀缺材料供需缺口权威预判 1、铑 18-23吨 汽车尾气净化催化剂核心原料 新能源汽车国七排放标准落地倒逼需求激增 南非主产区电力短缺导致产能腰斩 2、钌 85-105吨 光伏HJT电池电极关键成分 全球光伏装机量同比增长60%拉动需求 海外新矿投产周期长达5年 3、锇 6-9吨 高端精密仪器轴承镀层材料 工业机器人关节部件升级需求旺盛 全球储量不足200吨且开采难度极高 4、铱 28-33吨 氢燃料电池质子交换膜核心元素 氢能重卡商业化落地提速 全球产量90%集中于津巴布韦单一矿区 5、砷 1.3-1.6万吨 第三代半导体芯片掺杂剂 AI算力芯片产能扩张三倍 环保政策限制原生砷矿开采 6、钐 360-410吨 高铁牵引电机永磁体原料 全国高铁新线开工里程增长40% 稀土开采配额增速仅3% 7、铒 48-58吨 6G基站光纤放大器核心材料 国内6G试验网建设全面铺开 提纯工艺壁垒导致现货溢价超50% 8、钆 210-260吨 超导磁共振设备核心部件原料 高端医疗设备国产化率突破70% 全球产能集中度超85% 9、镱 190-210吨 工业激光切割机增益介质 新能源电池极片切割需求翻倍 再生回收技术尚未规模化 10、镥 22-27吨 航天遥感卫星光学镜片镀膜材料 商业航天发射次数同比增长80% 全球年产能不足50吨 11、铈 1.9-2.2万吨 光伏玻璃脱色澄清剂 全球光伏玻璃产能扩张50% 环保限产导致行业开工率不足60% 12、镨 5200-5700吨 风电永磁直驱电机核心原料 海上风电装机量增长70% 缅甸进口通道收紧导致供给缺口扩大 13、钍 850-950吨 先进四代核反应堆燃料 全球核电新建机组数量增长35% 开采审批周期长达8年 14、铊 32-42吨 军工红外夜视仪核心材料 高端安防设备需求激增 伴生矿提取率不足10% 15、钪 4-6吨 国产大飞机机身合金添加剂 C919交付量突破200架 全球可开采储量仅3000吨 以上数据基于全球矿产勘探报告、下游产业规划及政策导向综合研判，存在技术替代、产能投放进度等不确定性，仅作行业研究参考，不构成任何投资建议，据此操作损失自负。
